Hisse senetlerine yatırım yapmanın en iyi yolu nedir?

Birçok insan için hisse senetlerine yatırım yapma düşüncesi kaygı uyandırır. Ya piyasa güneye giderse ve her şeyini kaybedersen? Ya bir dud'a yatırım yaparsanız, diğer büyük hisse senetleri onun etrafında yükselirken? Gerçek şu ki, bu şeyler sıklıkla olur. Riskli bir oyun. Sadece 1929'daki borsa çöküşünün grenli görüntülerine bakın ya da dotcom balonunu hatırlayın ve bir dünya panik ve histeri göreceksiniz.

Ama böyle olmak zorunda değil. Denenmiş yöntemler var . Bunlar, harika şirketleri seçmenize, onlara doğru zamanda yatırım yapmanıza ve kârsız olanlardan kaçınmanıza yardımcı olacaktır. Tarihten, borsanın büyük kazananlarından ve kaybedenlerinden ders almalısınız. Bunu yaptığınızda, getirilerinizi en üst düzeye çıkarmak ve büyük kayıplardan kaçınmak için stratejiler oluşturmak mümkündür.

Bu makalede, bir hisse senedi grafiği modelinden yatırım yapılacak en iyi şirket türlerine kadar bu kazanma yöntemlerinden bazılarını öğreneceksiniz.

Hisse senedi grafik desenlerini ve özellikle bir deseni öğrenmelisiniz.

Borsa tarihini incelerseniz, birçok şeyin aynı kaldığını fark edeceksiniz. Çağdan bağımsız olarak, büyük kazananlar ve büyük kaybedenler vardır: kısa bir süre içinde tırmanan hisse senetleri, düşenler ve az önce kârsız bir şekilde ilerlemiş olanlar.

Bu, geçmiş hisse senetlerinin davranışlarından öğrenebileceğiniz ve bugüne uygulayabileceğiniz anlamına gelir. İster yirminci yüzyılın başında Kuzey Pasifik Demiryolundaki dramatik hareketler isterse yirmi birinci yüzyılda Apple olsun, tarihten öğrenebilirsiniz.

Bunu yapmanın en iyi yolu da hisse senedi grafiklerini okumaktır.

Hemen hemen her alanda, bir sonraki hamlemizi planlamak için mevcut koşulları değerlendiriyoruz. Doktorların hastalıkları ilerlemeden tedavi etmek için kullandıkları röntgenleri, MRI'ları ve beyin taramalarını düşünün. Veya sismik verilerin jeologlar tarafından depremleri incelemek veya şirketlerin gizli petrol rezervlerini bulmalarına yardımcı olmak için nasıl kullanıldığını düşünün.

Kendilerini tekrar tekrar tekrarlayan kalıpları görmeyi öğrenerek, şimdiki zamanda nasıl davranacağımıza karar verebiliriz. Aynı şey yatırım için de geçerlidir. Kalıpları bulmak için son yüz yılın tüm borsa verilerini kullanabiliriz. Bu şekilde, bir hisse senedine ne zaman girip ne zaman çıkacağımızı biliriz. Birçok yatırımcı bunu başaramaz ve olağanüstü şanslı olmadıkça para kaybederler.

Peki, hisse senedi çizelgelerinde nelere dikkat etmelisiniz? Oldukça basit, fiyat kalıpları.

Birçok fiyat modeli var, ancak hatırlanması gereken en önemlilerinden biri kulplu bir fincan gibi görünüyor. Aslında adı bu: Kulplu Kupa . Bu nedenle, bir süre yükseldikten sonra bir hisse senedi genellikle düşer. Düşerken, bazen yuvarlatılmış, aşağı doğru bir eğri yapar ve bu daha sonra sabit, düz bir çizgi haline gelir. Bu, "kupa"nın temelidir.

Bu taban çok önemlidir. Çünkü hisse senedine inanan güçlü bir yatırımcı tabanı olmadan hisse çökebilir. Ancak bu sağlam temelle, kaderi değiştiğinde hisse senedi düzgün bir şekilde yükselecektir. Yukarı doğru tırmanırken bardağın diğer tarafını oluşturacaktır. Tam o sırada tekrar geri dalar ve “sap”ı oluşturacaktır. Tam da bu noktada satın almalısınız. Çoğu zaman hisse senedi yukarı doğru fırlayacaktır.

Hisse senedi ister 2000'lerde Apple, ister 1970'lerde Deniz Konteynerleri olsun, bu güvenilir borsa modeli, on yıllar boyunca yatırımcılara büyük ödüller kazandırdı.

Kazançtaki artış, iyi bir hisse senedindeki en önemli kalitedir.

Çok basit: karlılık, başarılı bir işin anahtarıdır. Ve genel olarak konuşursak, başarılı bir iş ile artan bir hisse senedi fiyatı gelir. Öyleyse, hisse senedi seçerken, büyük kazançları olanları aramanız gerektiği anlaşılıyor.

Öncelikle tarih bunu doğruluyor. İki modern teknoloji devini, Google ve Apple'ı düşünün. Google, 2004'te hisse başına 85 dolardan işlem görmeye başladı ve 2007'de 700 dolara çıktı. Ardından, sadece 45 ayda Apple, hisse başına 12 dolardan 202 dolara çıktı.

Evet, her iki şirket de kendi alanlarında devrim yaratıyordu. Ancak hisse senetleri yükselmeden hemen önce kazançlarında büyük bir artış da gösterdiler . Google, hisseleri yükselmeden önce yüzde 112 ve yüzde 123 kazanç kazancı gösterdi. Apple'a gelince, hisse senedi gerçekten yükselmeden önceki çeyrekte kazançları şaşırtıcı bir şekilde yüzde 350 arttı.

Ancak, borsada olduğu gibi, bu yaklaşımın da tuzakları vardır. Bunlardan biri, gelecekteki büyük kazanç söylentileriyle göz kamaştırıyor. Örneğin, 1990'ların sonundaki büyük internet patlaması sırasında birçok spekülatif hisse senedi vardı. Kendilerine gösterecek somut kazançları yoktu. Yatırımcılar o anın iyimserliği karşısında sarhoştular, bu yüzden onları satın aldılar.

Dotcom çöküşü geldiğinde, bu şirketler muazzam düşüşler yaşadı. Ancak AOL ve Yahoo! gibi ciddi kazançları olan teknoloji şirketleri çok daha az acı çekti . Dolayısıyla buradan alınacak ders şudur: yalnızca gerçek, artan kazançları olan şirketlere yatırım yapın.

Bu karlı şirketleri ararken, hisse başına kazanç veya EPS numarasına odaklanmalısınız. Bu sayı, bir şirketin vergi sonrası toplam karının ihraç edilen hisse sayısına bölünmesiyle hesaplanır. EPS sayısında büyük, tutarlı yüzde artışları olan şirketleri aramalısınız.

Tabii ki, yalnızca kazanç artışı üzerine bir hisse senedi satın almamalısınız . Önümüzdeki bölümlerde inceleyeceğimiz, dikkate alınması gereken başka önemli faktörler de var. Ancak EPS'deki yüzde artış, satın alma kararı verirken bakılması gereken en önemli faktördür.

Yenilikçi şirketler iyi bir getiri sağlayabilir, ancak onlara ne zaman yatırım yapacağınızı bilmeniz gerekir.

Yüzyılı aşkın bir süredir ABD bir değişimin motoru olmuştur. Thomas Edison'un akkor ampulünden Silikon Vadisi'nin dijital icatlarına kadar dünyanın geri kalanına çığır açan teknolojiler getirdi.

Bu da hisseleri etkiliyor. 1880'den itibaren borsayı inceleyin ve devrim niteliğinde teknolojileri tanıtan şirketlerin aynı zamanda hızla yükselen hisse senedi fiyatlarından da keyif aldıklarını göreceksiniz. Borsada büyük getiriler ve yenilik el ele gider.

İnovasyon, yıllar içinde kayda değer bir hisse senedi fiyatı büyümesine yol açmıştır. İlk kıtalararası demiryolu olan Kuzey Pasifik var. 1900'den itibaren, hisseleri sadece iki yılda yüzde 4.000 arttı!

Daha sonra, 1913 ve 1914 arasında, General Motors'un yeni otomobilleri, yüzde 1.368'lik bir hisse artışı sağladı.

Veya şirketlerin yerel alan bilgisayar ağlarını birbirine bağlamasına izin veren ağ donanımları yaratan Cisco Systems'ı ele alalım. Hisseleri 1990'dan 2000'e şaşırtıcı bir şekilde yüzde 75.000 arttı .

ABD dünyanın her yerinden yenilikçiler çekmeye devam ediyor. Bu nedenle, bahsettiğimiz gibi daha birçok fırsat olacaktır. Bu nedenle, Apple veya Microsoft'u kaçırdıysanız üzülmeyin. Başkaları olacak. Onları zamanında tespit etmek için çok çalışmanız yeterli.

Ama "zamanında" ne zaman? Gerçekten harika, yenilikçi bir şirket, tahmin edilenin çok ötesinde katlanarak büyümeye devam edecektir. Bu nedenle, düşük al, yüksek sat diyen geleneksel mantığı takip etmeyin . Bunun yerine, bir hisse senedi zaten yüksek bir noktada göründüğünde satın almaktan korkmayın.

Örneğin Cisco Systems'ı ele alalım. 1990'da zaten tüm zamanların en yüksek seviyesindeydi. Ve bu, yüzde 75.000'lik inanılmaz yükselişine geçmeden önceydi. Aslında, Investor's Business Daily tarafından yapılan bir araştırma , boğa piyasası dönemlerinde yeni zirvelere ulaşmaya devam eden bu gibi hisse senetlerinin onları vurmaya devam ettiğini buldu. Ve yeni düşüşler yaşamaya devam eden hisseler de onları vurmaya devam ediyor!

Ancak son bölümde gördüğümüz gibi, hisse senedi almak için doğru bir zaman vardır. İşte o zaman tabanını sağlamlaştırdı ve patlamak üzere. “Saplı Bardak” bunun kesin bir işaretidir. Dolayısıyla buradan alınacak ders şudur: harika, öncü şirketler arayın. Ve onlara doğru zamanda yatırım yapmak için elinizden gelenin en iyisini yapın. Bunu yapın ve oyunun bir adım önünde olacaksınız.

Arz ve talep stok toplamada önemli bir faktördür

Hemen hemen her şeyin fiyatı arz ve talebe göre belirlenir. Bu nedenle, günlük hayatınızda diş macunu, peynir veya kırtasiye gibi şeyler satın aldığınızda, fiyat, her bir ürünün ne kadarının mevcut olduğuna ve kaç kişinin onu satın almak istediğine bağlıdır.

Arz ve talep ilkesi borsa için de geçerlidir.

Bir şirketin 5 milyar hisse ihraç ettiğini ve diğerinin 50 milyon hisseye sahip olduğunu hayal edin. 5 milyar hisseye sahip bir hisse senedi rallisi yapmak için muazzam miktarda satın alma gerekiyor. Ancak sadece 50 milyonluk daha küçük hisse senedi çok daha hızlı yükselebilir. Küçük hisse senedi için “arz” çok daha azdır, bu nedenle fiyat hareketleri çok daha dramatik olacaktır.

Ancak, çok hızlı bir şekilde yukarı doğru uçabileceği gibi, sözde küçük kapaklı bir hisse senedi de aynı derecede dramatik bir şekilde çökebilir. Bu nedenle, ödüller daha muhteşem olsa da, olumsuz taraf bazen çok daha büyüktür. Daha fazla ihraç edilmiş hissesi olan bir şirket daha az riskli bir tekliftir. Bunun nedeni, fiyat hareket etmeden önce çok fazla satış yapılması gerektiğidir.

Dolayısıyla arz ve talep yasası, küçük bir şirketin daha patlayıcı sonuçlar doğurabileceğini ve büyük bir şirketin daha güvenilir bir yatırım olabileceğini belirtir. Ama bu hisselerin kime ait olduğu da önemli.

Hem büyük hem de küçük şirketlerde, üst yönetimin şirket hisselerinin önemli bir yüzdesine sahip olması iyiye işarettir. Olmazlarsa, şirketin başarısında güçlü bir kazanılmış çıkarları olmayabilir, bu nedenle hisse senedi portföyünüzde bir yükümlülük olabilir. Ancak yönetim, büyük bir işletmenin en az yüzde 1 ila 3'üne ve küçük şirketlerde daha fazlasına sahipse, işletme genellikle daha iyi bir yatırım olacaktır.

Akılda tutulması gereken bir diğer faktör, şirketlerin kendi hisse senetlerini geri almasıdır. Bu iyiye işaret. Şirketin, gelişmiş kazançların ufukta olduğuna ve dolayısıyla stoklarının yakında yüksek talep görebileceğine inandığını gösteriyor.

Endüstri liderlerini satın almalısınız

Birçoğumuzun bizi iyi hissettiren favori şirketleri var ve yatırım yapma eğiliminde olduğumuz şirketler bu şirketler. Coca-Cola veya Nike gibi çok sevilen ürünlere ve harika, kalıcı bir markaya sahip şirketleri düşünün. Bununla birlikte, bir boğa piyasasında, bunun gibi eski favoriler bazen dinamik yeni liderler tarafından toz içinde bırakılabilir.

Kural olarak, kendi gruplarının önde gelen şirketlerini satın almalısınız. “Lider şirket” mutlaka en büyük veya en çok tanınan marka adı değildir. En iyi üç aylık ve yıllık kazanç artışına, en güçlü satış artışına, en geniş kar marjına ve en yüksek öz sermaye getirisine sahip olanlar onlar. Bu şirketler ayrıca, bu sonuçları sağlayan benzersiz ve yenilikçi bir ürüne sahip olacaklar.

Örneğin, William'ın yıllar boyunca en büyük kazananları, kendi özel alanlarına hükmedenler olmuştur. 1976 ve 1983'ten Pick 'N' Save, 1990'dan 1991'e Amgen, 1998'den 1999'a AOL, 2002'den 2004'e eBay veya 2004'ten 2007'ye Apple olsun, hepsi kendi alanlarında bir numaraydı.

Bu dinamik şirketleri duygusal eski favoriler yerine satın almak her zaman daha iyidir. Bu, 1979 ve 1980'deki büyük boğa piyasası sırasında açıktı. Zamanın en dinamik şirketleri olan Wang Labs, Tandy ve Datapoint yedi kata kadar artış gösterdi. Aynı zamanda, IBM ve Burroughs gibi büyük eski bilgisayar devleri oldukça durağandı. Yıllar boyunca güvenilir olmaları, önde gelen şirketlerin dramatik getirilerini getirebilecekleri anlamına gelmiyordu.

Her zaman ikinci en iyi veya taklitçi şirketten kaçınmalısınız. Lider neredeyse her zaman bunlardan daha iyi performans gösterecektir. Ancak çoğu zaman insanlar bu ikinci en iyi şirketlere yatırım yaparlar çünkü endüstri liderinin parıltısının bir kısmının bu şirketlere bulaşacağını umarlar. Ne yazık ki, durum neredeyse hiç böyle değil.

Sanayici Andrew Carnegie'nin dediği gibi: “İlk adam istiridyeyi alır; ikincisi, kabuk.” Piyasayı yönlendiren her zaman gerçek yenilikçiler ve girişimcilerdir. Bunlar, yatırım yapmak için bakmanız gereken şirketlerdir.

Kurumsal sponsorlu hisse senetlerine bakmalısınız.

Bireysel hisse satın almak yerine, bazı yatırımcılar paralarını fonlara yatırır. Bir fon, tek bir yatırımda bir araya getirilen farklı hisse senetlerinin bir bütünüdür.

Amerika Birleşik Devletleri'nde bunlara yatırım fonları denir . Bu fonlar büyük kurumlar tarafından sağlanmaktadır. Hangi hisse senetlerinin dahil edileceğini elle seçen finansal uzmanlar tarafından yönetilirler. Bireysel bir hisse senedi yatırımcısı olarak, bu uzmanların hangi hisse senetlerini seçtiğini kontrol etmeye değer.

Bu büyük kurumlar, dünyadaki hisse senedi alımlarının çoğunu oluşturuyor. Ve bu nedenle, piyasayı yönlendirerek hisse senedi fiyatlarını yukarı veya aşağı iterler. Bunu akılda tutarak, yaptıklarına özellikle dikkat etmeye değer. Büyük kurumların satın aldığı hisselere sahipseniz, kendi portföyünüzde hisse senetlerinin yükseldiğini göreceksiniz.

Özellikle, en iyi performans gösteren fonların ne yaptığına dikkat etmelisiniz . Bunlar, en büyük yıllık getiriyi sağlayan ve en anlayışlı yatırımcılar tarafından yönetilen fonlardır. En iyi performans gösteren fonları öğrenmek için Investor's Business Daily ve Morningstar.com gibi kaynakları kullanabilirsiniz . Morningstar.com ayrıca bu yatırım fonlarının en iyi varlıklarını da listeler.

Kurumsal yatırım , en iyi performans gösteren fonlardan olsun ya da olmasın , genel olarak önemlidir. Birçok fon bir hisse senedi satın alıyorsa, değeri artacaktır.

Bu kurumların faaliyetlerini analiz etmenin yanı sıra, hisse senedi toplama felsefelerini de bilmeye değer. İndirebileceğiniz veya doğrudan firmadan talep edebileceğiniz prospektüslerine bakarak en iyilerinden öğrenebilirsiniz. İzahname, her bir fonun hangi tekniği kullandığını ve satın aldıkları hisse senedi türlerini size söyleyecektir.

Ancak, bazı hisse senetlerinin büyük kurumlar tarafından “aşırı sahiplenilebileceğini” belirtmekte fayda var. Bazı hisse senetleri, sağlıkları iyi olmasa bile otomatik olarak satın alınır. Xerox'u alın. 1970'lerde inanılmaz bir geçmişe sahip kurumların gözdesiydi. Ancak bazı akıllı analistler, şirkette her şeyin yolunda gitmediğini fark ettiler. Çok yakında, hisse düştü.

Buradaki ders: En iyisinden öğrenin ama aynı zamanda ödevinizi de yapın. Hiçbir şey kendi durum tespitinizi yenemez.

Genel piyasa yönünü yakından takip etmelisiniz.

Bireysel hisse senetleri sadece bir noktaya kadar önemlidir. Piyasa düşerse, para kaybedersiniz.

2008 çöküşünü bir düşünün – çoğunlukla, hisse senedi seçiminizin ne kadar iyi olduğunun bir önemi yoktu. Zamanında satmadıysanız, para kaybettiniz. Gerçek şu ki, genel piyasa aşağı doğru gidiyorsa, dört hisse senedinden üçü değer kaybedecektir.

Genel pazar tam olarak nedir? Genel olarak konuşursak, S&P 500, Dow Jones Industrial Average ve Nasdaq Composite gibi tüm büyük hisse senedi endekslerine genel bir bakış. Bunları çevrimiçi olarak izleyebilirsiniz.

Piyasanın genel havasını değerlendirmek için, önemli bir alım veya satım olup olmadığını kontrol etmelisiniz. Investor's Business Daily gibi bir kaynakta , Nasdaq gibi belirli bir endeks için Birikim/Dağıtım Derecelendirmesi adlı bir şey görebileceksiniz. Yatırımcıların belirli bir endekste alım veya satım yapıp yapmadığını size söyler. Bu, piyasaya güvenip güvenmediklerini veya bir düşüşten korktuklarını size söyleyecektir.

Sadece birkaç hafta içinde bir değişiklik olabileceğinden, bu endeksleri yakından takip etmek önemlidir. Dikkat etmezseniz, büyük bir çarpışma geri dönüşlerinizi silip süpürürken ağzınız açık kalabilirsiniz.

Örneğin, hisse senetlerinin yüksek açılmaya ve düşük kapanmaya devam ettiğini fark ederseniz, piyasa fiyatların düştüğü bir ayı piyasasına giriyor olabilir. Tersine, hisse senetlerinin zayıf bir şekilde açılıp güçlü bir şekilde kapandığını fark ederseniz, bu bir boğa piyasasının ilk işareti olabilir. Genel piyasanın günlük incelemesi olmadan, bunun olduğunu asla bilemezsiniz.

Yapmamanız gereken , çok fazla finansal analist veya yatırımcının piyasanın durumuyla ilgili haber bültenlerini dinlemek. Çoğunlukla, bunlar pahalı dikkat dağıtıcılardır. Görüşleri birbiriyle çelişen “uzmanlar” sizin için bazı şeyleri netleştirmek yerine kafanızı karıştırabilir. En iyi strateji, piyasanın kendisini gözlemlemektir.

Bunu biraz vahşi yaşamı gözlemlemek gibi düşünün. Kaplanlar üzerinde çalışıyor olsaydınız, en iyi kaynak kaplanların kendileri olurdu. Dünyadaki kaplanlarla ilgili tüm literatürü okuyabilirsiniz, ancak hiçbir şey hayvanları doğal ortamlarında izlemekten daha öğretici olamaz. Aynısı diğer vahşi canavar olan borsa için de geçerlidir!

Çözüm

Borsaya yatırım yapmadan önce hisse senedi fiyat modellerini nasıl okuyacağınızı öğrenmelisiniz; Dikkat edilmesi gereken özellikle yararlı bir modele "Saplı Bardak" denir.

Hisse senedi fiyat kalıplarının yanı sıra, seçtiğiniz hisse senedinin başka şekillerde de sağlam olduğundan emin olmalısınız. Örneğin, ideal olarak yenilikçi bir ürün veya hizmetle sektör lideri olmalı ve en önemlisi kazanç artışı göstermelidir. Son olarak, en iyi fon yöneticilerinin ne yaptığını izleyin, ancak kendi ödevinizi de yapın.