Crowdstreet kontra REIT 2023

Fundusze inwestycyjne w nieruchomości (REIT) i platformy finansowania społecznościowego, takie jak CrowdStreet, stały się popularnymi opcjami dla osób chcących inwestować w nieruchomości. Jednak te dwie opcje mają wyraźne różnice pod względem struktury inwestycji, dostępności i potencjalnych zwrotów. W tym artykule przedstawimy kluczowe różnice między REIT a CrowdStreet i pomożemy Ci określić, która opcja najlepiej pasuje do Twoich celów inwestycyjnych.

Struktura inwestycji

REIT to firmy, które posiadają i zarządzają nieruchomościami generującymi dochód, takimi jak budynki mieszkalne, centra handlowe i budynki biurowe. Są one zobowiązane do wypłaty co najmniej 90% dochodu podlegającego opodatkowaniu akcjonariuszom w formie dywidend, co czyni je popularnym wyborem dla osób poszukujących stałego strumienia dochodów ze swoich inwestycji. REIT są przedmiotem obrotu na głównych giełdach papierów wartościowych, dzięki czemu są łatwo dostępne dla ogółu społeczeństwa.

Z drugiej strony CrowdStreet to platforma crowdfundingowa, która łączy akredytowanych inwestorów z deweloperami i sponsorami, którzy chcą pozyskać kapitał na swoje projekty. Akredytowani inwestorzy to osoby, które spełniają określone wymagania dotyczące dochodów i wartości netto określone przez Komisję Papierów Wartościowych i Giełd (SEC). Wymogi te mają na celu ochronę mniej wyrafinowanych inwestorów przed ryzykiem związanym z inwestowaniem w prywatne transakcje na rynku nieruchomości.

Dostępność

REIT-y są przedmiotem publicznego obrotu, co oznacza, że ​​każdy może nabyć akcje i zostać udziałowcem spółki. Dzięki temu są dostępne dla szerokiego grona inwestorów, niezależnie od ich wartości netto czy poziomu dochodów. Dodatkowo REIT-y można kupować za pośrednictwem tradycyjnego rachunku maklerskiego, co ułatwia ich kupno i sprzedaż.

Z drugiej strony CrowdStreet jest dostępny tylko dla akredytowanych inwestorów. Oznacza to, że tylko osoby o określonym poziomie dochodów lub majątku netto mogą inwestować w oferty oferowane na platformie. Ponadto, ponieważ transakcje CrowdStreet są prywatne, można je kupować wyłącznie za pośrednictwem platformy i nie można ich kupować ani sprzedawać na rynku wtórnym.

Potencjalne zwroty

REIT-y mają potencjał zapewnienia stałego strumienia dochodu w postaci dywidend, ale potencjał wzrostu wartości kapitału jest ograniczony. Wynika to z faktu, że REIT są zobowiązane do dystrybucji większości swoich dochodów do akcjonariuszy, co pozostawia mniej pieniędzy dla firmy na reinwestowanie w nieruchomości i napędzanie wzrostu.

Z drugiej strony transakcje CrowdStreet mają potencjał wyższych zwrotów, ale wiążą się również z wyższym poziomem ryzyka. Ponieważ transakcje CrowdStreet są prywatne, nie muszą ujawniać informacji finansowych opinii publicznej, co utrudnia ocenę ryzyka i potencjalnych zwrotów z danej transakcji. Ponadto prywatne transakcje dotyczące nieruchomości są ogólnie uważane za bardziej ryzykowne niż publiczne REIT-y.

Dywersyfikacja

Dywersyfikacja jest ważnym aspektem każdej strategii inwestycyjnej. Polega na rozłożeniu inwestycji na różne klasy aktywów i sektory w celu zminimalizowania ryzyka i maksymalizacji zwrotów. Zarówno REIT, jak i CrowdStreet mogą oferować możliwości dywersyfikacji, ale na różne sposoby.

Inwestowanie w REIT pozwala na posiadanie wielu nieruchomości w różnych sektorach, takich jak handel detaliczny, biura i opieka zdrowotna. Może to zapewnić dywersyfikację w ramach klasy aktywów związanych z nieruchomościami. Jednak REIT są nadal uważane za inwestycję w pojedynczą klasę aktywów i mogą nie zapewniać tak dużej dywersyfikacji, jak inwestowanie w mieszankę klas aktywów.

Z drugiej strony CrowdStreet umożliwia inwestowanie w określone projekty dotyczące nieruchomości, co może zapewnić dywersyfikację pod względem różnych typów nieruchomości, lokalizacji i sponsorów. Może to zapewnić poziom dywersyfikacji, którego nie zapewni samo inwestowanie w REIT. Należy jednak zauważyć, że dywersyfikacja w finansowaniu społecznościowym nieruchomości jest nadal ograniczona, ponieważ można inwestować tylko w niewielką liczbę transakcji w porównaniu z funduszem inwestycyjnym lub funduszem ETF.

Płynność

Płynność odnosi się do łatwości i szybkości, z jaką można kupować i sprzedawać inwestycję. REIT-y są przedmiotem publicznego obrotu na głównych giełdach papierów wartościowych, co czyni je wysoce płynnymi. Oznacza to, że możesz kupować i sprzedawać akcje REIT-ów w dowolnym momencie w godzinach rynkowych i po aktualnej cenie rynkowej.

Z drugiej strony CrowdStreet jest mniej płynny. Ponieważ transakcje na platformie są prywatne i nie są przedmiotem obrotu na publicznej giełdzie, kupno i sprzedaż akcji może zająć więcej czasu. Ponadto cena, po której możesz sprzedać swoje akcje, może różnić się od ceny, którą zapłaciłeś, w zależności od wyników transakcji. Jest to coś, co należy wziąć pod uwagę, inwestując w prywatne transakcje na rynku nieruchomości za pośrednictwem CrowdStreet.

Opłaty

Zarówno REIT, jak i CrowdStreet mają własny zestaw opłat. REIT zazwyczaj pobierają opłaty za zarządzanie i inne wydatki, które mogą pochłonąć Twoje zyski. Dodatkowo, ponieważ REIT są przedmiotem publicznego obrotu, możesz również podlegać opłatom maklerskim przy kupnie i sprzedaży akcji.

Z drugiej strony CrowdStreet zazwyczaj pobiera opłatę wstępną, czyli opłatę pobieraną przez sponsora w celu pozyskania kapitału na projekt. Ponadto CrowdStreet pobiera również opłatę platformową, która jest opłatą za korzystanie z platformy w celu uzyskiwania dostępu do transakcji i inwestowania w nie. Ważne jest, aby zrozumieć opłaty związane z każdą inwestycją i porównać je z potencjalnymi zwrotami przed podjęciem decyzji.

Końcowe przemyślenia

Podsumowując, zarówno REIT, jak i CrowdStreet mogą oferować dywersyfikację, płynność i potencjalne zwroty, ale na różne sposoby. REIT-y są przedmiotem publicznego obrotu, są łatwo dostępne i zapewniają stały dochód, ale mają ograniczony potencjał wzrostu wartości kapitału. Z drugiej strony CrowdStreet jest dostępny tylko dla akredytowanych inwestorów i oferuje dostęp do prywatnych ofert nieruchomości z potencjałem wyższych zwrotów, ale także z wyższym poziomem ryzyka i mniejszą płynnością. Kliknij tutaj, aby wypróbować CrowdStreet już dziś. Ważne jest, aby wziąć pod uwagę swoje cele inwestycyjne, tolerancję ryzyka i inne czynniki przy podejmowaniu decyzji, która opcja może być dla Ciebie najlepsza.