선물이란 무엇이며 어떻게 작동합니까?

선물은 주식 선물 및 선물 계약이라고도 합니다. 이는 다양한 시장에서 빠르게 움직이는 거래를 포함하는 복잡한 계약입니다. 그렇다면 미래는 정확히 무엇입니까?

간단히 말해서 미래의 정해진 날짜에 특정 가격으로 상품이나 주식을 사는 금융 계약입니다.

선물은 법적 구속력이 있으며 관련 당사자는 미리 결정된 날짜에 합의된 가격으로 금융 상품을 사거나 팔아야 합니다. 가격은 시장 가치의 변동에 관계없이 동일하게 유지됩니다.

선물 거래는 주식, 상품 및 통화를 포함한 다양한 유형의 자산으로 가능합니다. 이 기사에서는 선물 투자에 중점을 둡니다.

주식 선물이란 무엇이며 선물은 어떻게 작동합니까?

선물에 투자하면 투자자가 특정 가격과 날짜를 설정할 수 있으므로 보호를 제공하고 위험을 줄일 수 있습니다. 구매자와 판매자 간의 계약에는 만료일이 있으며 가격은 미리 정해져 있습니다.

구매자는 지정된 날짜에 합의된 가격으로 자산을 인수해야 하지만 만료 날짜 이전에 자신의 포지션을 매각할 수 있습니다.

선물에 투자할 때 레버리지의 이점을 누릴 수 있습니다. 선물 계약을 체결할 때 거래 가치(증거금)의 일정 비율만 올리면 되기 때문입니다.

브로커는 계약 금액의 일부를 요청하고 마진을 결정합니다. 중개인이 요구하는 금액은 계약의 가치, 투자자의 신용 기록 및 등급, 중개인이 정한 개별 조건에 따라 다릅니다.

주식 선물 투자에 참여하는 대부분의 거래자는 자산 가격의 방향에 대해 추측합니다. 이러한 계약은 종료되며 현금 결제가 포함됩니다.

선물은 해당 자산의 가치에서 가치를 도출하기 때문에 파생상품으로 알려진 증권 종류에 속합니다. 그런 의미에서 선물은 옵션과 같습니다. 그러나 이 두 용어는 다른 많은 측면에서 현저하게 다릅니다.

옵션의 경우 구매자는 구매 또는 판매 조항을 행사할 법적 의무가 없습니다. 반면 선물의 경우 이는 권리가 아니라 의무이며 양 당사자는 계약 조건을 이행해야 합니다.

선물은 어떻게 사용됩니까?

선물에는 두 가지 주요 용도가 있습니다.

헤징

헤징은 상품 투자에 가장 일반적으로 사용됩니다. 투자자들은 손실 위험을 줄이기 위한 수단으로 자산의 가격 변동을 헤지하기 위해 선물을 사용합니다.

헤지를 하는 대부분의 회사는 해당 자산을 생산하거나 사용합니다. 옥수수를 생산하는 농부가 그 예입니다. 농부들은 선물을 사용하여 제품 가격을 고정하여 가격 변동으로부터 보호할 수 있습니다.

추측

선물은 투자자에게 상품, 통화 및 주식의 가격 방향에 대해 추측할 수 있는 옵션을 제공합니다. 투자자는 선물 계약에 명시된 가격과 거래 가격의 변동에 따라 돈을 벌거나 잃을 수 있습니다.

선물을 통해 투자자는 전통적인 거래보다 빠르게 돈을 벌 수 있습니다.

예를 들면 다음과 같습니다. 투자자가 회사 A에 $1,500를 투자하려고 합니다. 그들은 각각 $150의 비용으로 10개의 주식을 구입하거나 10%의 마진으로 100개의 주식을 다루는 선물 계약을 할 수 있습니다.

A사의 주가가 10달러 오르면 투자자들은 주식을 사면 100달러를 벌지만 선물 계약을 통해 투자하면 1,000달러를 벌게 된다.

선물 계약 자세히 살펴보기

선물 계약은 상품 거래소에서 널리 이용 가능합니다. 표준화되어 있으며 계약에 대한 자세한 정보가 포함되어 있습니다. 일반적인 선물 계약에는 다음 정보가 포함됩니다.

• 측정 단위
• 거래가 결제되는 방법: 현금 또는 물리적 상품 또는 제품의 배송을 통해
• 상품의 수량
• 사용중인 통화

선물 거래: 찬반 양론

선물 거래가 유명합니다. 투자자에게는 많은 이점이 있지만 염두에 두어야 할 단점과 함정도 있습니다. 다음은 선물에 투자하기 전에 고려해야 할 장단점입니다.

장점

• 가격 에 대해 추측할 수 있는 기회: 선물 거래는 투자자에게 자산 가격의 방향에 대해 추측할 수 있는 기회를 제공합니다. 이는 자산의 예측이 정확하다면 시간이 지남에 따라 자산 가치가 하락하더라도 투자자가 여전히 돈을 벌 수 있음을 의미합니다.
• 기업 보호 : 기업은 종종 선물을 사용하여 생산하거나 사용하는 자산 및 상품의 손실을 방지합니다. 기업은 선물을 사용하여 가격을 헤지하여 부정적인 움직임을 방지할 수 있습니다.
• 거액의 돈 을 투자하지 않고 거래하십시오 : 주식 선물 투자가 인기있는 이유 중 하나는 거액을 투자하지 않고도 거래할 수 있는 옵션입니다. 선물을 사용하면 일반적으로 전체 계약 가치가 아닌 보증금이나 거래 가치의 특정 비율을 예치할 수 있습니다.
• 유동성 : 선물 시장은 유동적이며, 이는 투자자가 값비싼 거래 수수료를 지불하지 않고 유동성을 활용하여 포지션을 조정할 수 있음을 의미합니다.
• 다각화 : 선물은 투자자에게 새로운 기회를 제공합니다. 선물을 통해 투자자는 주식 및 ETF보다 광범위한 자산에 접근할 수 있습니다.

단점

• 손실 위험 : 자산이 많이 차입되기 때문에 선물의 경우 손실 위험이 상대적으로 높습니다.
• 헤징 은 가격이 일시적으로 오르면 기업과 조직이 이익을 잃을 수 있습니다.
• 여백의 사용은 양날의 검이 될 수 있습니다 . 이익은 더 높을 수 있지만 손실도 더 높을 수 있습니다.

선물 주식 시장: 위험 요소는 무엇입니까?

선물 시장과 관련된 주요 위험은 투자자의 차입과 관련이 있습니다. 시장이 예상치 못한 방향으로 갑자기 움직이면 손실을 보게 됩니다.

선물 거래 시 레버리지 및 증거금 규칙을 이해하는 것이 중요합니다. 투자자들은 종종 증권 거래보다 선물과 상품에서 훨씬 더 관대한 레버리지 규칙의 혜택을 받습니다.

중개인은 최대 20:1까지 레버리지를 허용할 수 있습니다. 많은 레버리지를 확보함으로써 이익도 커지지만 손실도 커집니다. 가격의 작은 변화로 투자자는 상당한 현금 손실을 입을 수 있습니다.

선물에 투자할 때 투자자는 위험을 이해하고 차입금을 결정할 때 주의를 기울이는 것이 중요합니다.

선물 거래를 시작하는 방법

선물 거래를 시작하는 것이 점점 더 쉬워지고 있습니다. 거래하려면 거래하려는 시장에 대한 액세스를 제공하는 평판 좋은 중개업체에 계정을 개설해야 합니다. 계정을 개설하면 거래를 시작할 수 있습니다.

일부 중개인은 귀하의 경험에 대해 질문한 다음 조언과 팁을 제공합니다. 다른 사람들은 귀하가 귀하의 내역 및 거래 경험에 대한 정보를 제공하면 차트와 견적을 간단하게 제시할 것입니다. 종이 계정을 만들 기회가 있으면 주저하지 마십시오.

이것은 본질적으로 귀하가 자본을 위험에 빠뜨리기 전에 선물을 파악하고 작동 방식을 배울 수 있는 데모입니다.

선물 계약을 선택하면 중개인이 증거금을 설정합니다. 예를 들어 계약 가치가 $150,000이고 중개인이 마진을 10%로 설정했다면 $15,000를 지불해야 합니다.

선물은 투자자에게 좋은 아이디어입니까?

선물은 투자자에게 다양한 이점을 제공하지만 모든 사람에게 최선의 선택은 아닐 수 있습니다. 경험이 많지 않은 트레이더에게는 선물을 권장하지 않습니다.

선물 거래는 경험 많은 투자자에게도 위험할 수 있으며 거래자는 선물 거래의 오랜 역사를 가지고 있더라도 종이 계좌를 사용하여 종종 새로운 전략을 테스트합니다.

선물은 다각화를 추구하고 레버리지가 높은 투자와 낮은 수수료 및 거래 수수료를 활용하려는 투자자에게 종종 유리합니다.

투기를 좋아하는 사람들은 기존 주식 거래보다 선물을 통해 훨씬 빠르게 돈을 벌 수 있습니다.