Was ist Dollar-Cost-Averaging? Alles, was Sie über diese Anlagestrategie wissen müssen

Veröffentlicht: 2022-11-18

In einer Welt der finanziellen Unsicherheit suchen Anleger oft nach Strategien, um das Risiko zu mindern und gleichzeitig Wachstumspotenzial zu bieten. Eine solche Strategie ist das Dollar-Cost-Averaging (DCA), bei dem eine feste Geldsumme in festen Abständen in Vermögenswerte investiert wird.

Im heutigen Artikel werden wir den Dollar-Cost-Averaging weiter untersuchen, erklären, was es ist und wie es funktioniert, und einige Vor- und Nachteile dieser Anlagetechnik durchgehen.

Was ist Dollar-Cost-Averaging und wie funktioniert es?

Dollar-Cost-Averaging ist eine Anlagestrategie, bei der ein Anleger in festgelegten Intervallen einen festen Betrag eines bestimmten Vermögenswerts kauft. Das Ziel des Dollar-Cost-Averaging besteht darin, die Auswirkungen zu reduzieren, die sporadische Änderungen oder „Marktrauschen“ auf die Gesamtinvestition haben können. Durch den Kauf von Wertpapieren in regelmäßigen Abständen verringert der Anleger die Chancen, entweder am oberen oder am unteren Ende des Marktes zu kaufen.

Im Laufe der Zeit kann diese Strategie dazu beitragen, den Durchschnittspreis des Wertpapiers zu senken und das mit dem Timing des Marktes verbundene Risiko zu verringern. Und obwohl es keine Garantie dafür gibt, dass der Dollar-Kostendurchschnitt immer zu rentablen Investitionen führt, kann es ein hilfreiches Instrument für diejenigen sein, die ein langfristiges Portfolio aufbauen möchten.

Bei der Anlage in Investmentfonds, Aktien, Anleihen und börsengehandelten Fonds (Exchange Traded Funds, ETFs) kann der Dollar-Cost-Average verwendet werden. Sie können es verwenden, wenn Sie Anlagen über einen Makler kaufen oder in 401 (k) oder andere Altersvorsorgekonten investieren.

Wenn Sie erwägen, die Dollar-Cost-Average-Strategie anzuwenden, ist es wichtig, sich der potenziellen Gewinne und Risiken bewusst zu sein, die mit dieser Art der Investition verbunden sind. Im Folgenden werden wir uns beide genauer ansehen.

Vor- und Nachteile von Dollar-Cost-Averaging

So vorteilhaft es auch sein mag, die Dollar-Cost-Average hat auch einige Nachteile. Lassen Sie uns sehen, wie sich diese Strategie schlägt, indem wir uns einige der damit verbundenen Vor- und Nachteile ansehen.

Erstens nimmt diese Strategie dem Investieren die Emotionen, da Sie Wertpapiere kaufen, unabhängig davon, ob der Markt steigt oder fällt. Dies kann Ihnen helfen, Fehler aufgrund von Emotionen wie Angst oder Gier zu vermeiden.

Darüber hinaus kann dies dazu beitragen, Ihre Gesamtkosten zu senken, da Sie Aktien nicht zu einem einzigen Preispunkt kaufen, sondern eher mehr Aktien kaufen, wenn die Kurse niedrig sind, und weniger, wenn die Kurse hoch sind. Wenn dies richtig gemacht wird, kann dies im Laufe der Zeit zu einem niedrigeren Durchschnittspreis pro Aktie führen.

Darüber hinaus kann der Dollar-Kostendurchschnitt Investitionen lukrativ machen und Ihre Erfolgschancen erhöhen, da Sie in regelmäßigen Abständen etwas von etwas kaufen, anstatt zu versuchen, den Markt zu timen.

Allerdings sind mit dieser Strategie auch einige Nachteile verbunden. Wenn beispielsweise das Wertpapier, in das Sie investieren, unmittelbar nach Ihrer Investition an Wert verliert, müssen Sie bis zum nächsten Intervall warten, bevor Sie die Möglichkeit haben, mehr zu kaufen und möglicherweise Ihren Verlust auszugleichen.

Auch wenn das Wertpapier, in das Sie investieren, Dividenden zahlt, werden Sie diese verpassen, wenn Sie in festen Intervallen reinvestieren und nicht, wenn sie ausgezahlt werden.

Wie bei jeder Anlagestrategie ist es wichtig, die potenziellen Risiken und Chancen zu recherchieren und zu verstehen, bevor Sie entscheiden, ob die Dollar-Cost-Average-Methode für Sie geeignet ist oder nicht.

How To Dollar-Cost Average

Es gibt zwei Möglichkeiten, wie Sie den Dollar-Cost-Average-Wert ermitteln können. Sie können dies manuell oder automatisch tun.

Wenn Sie sich dafür entscheiden, dies manuell zu tun, müssen Sie entscheiden, wie viel Geld Sie investieren möchten und in welchen Abständen. Beispielsweise können Sie sich entscheiden, jeden Monat 500 US-Dollar zu investieren. Sobald Sie sich für diese Faktoren entschieden haben, müssen Sie Ihr Anlagekonto einrichten und in den gewählten Intervallen einen Kauf tätigen.

Wenn Sie sich für den automatischen Dollar-Kostendurchschnitt entscheiden, können Sie ein Anlagekonto einrichten, das dies für Sie erledigt. Viele Makler bieten diesen Service an und er ist oft kostenlos.

Bei dieser Methode müssen Sie lediglich ein Investitionsbudget aufstellen, und die Maklerfirma entwickelt einen systematischen Investitionsplan für Sie. Ihr Broker wird die Investitionen für Sie tätigen und eventuelle Dividenden sogar reinvestieren.

Für wen ist Dollar-Cost-Averaging?

Dollar-Cost-Average wird häufig Anlegern empfohlen, die neu an der Börse sind oder mit der Investition beginnen möchten, aber nur über begrenzte Mittel verfügen. Dollar-Cost-Averaging hilft, die Auswirkungen der Volatilität zu reduzieren und bietet eine stabilere Möglichkeit, Ihr Portfolio aufzubauen. Hier ist ein Dollar-Cost-Average-Beispiel, um Ihnen zu zeigen, wie es funktioniert.

Nehmen wir an, ein Investor möchte eine Aktie kaufen, die derzeit zu 50 US-Dollar pro Aktie gehandelt wird. Unter Verwendung des Dollarkostendurchschnitts würde der Investor 10 Aktien kaufen (für eine Gesamtinvestition von 500 $).

Wenn der Preis auf 40 $ pro Aktie fällt, kauft der Investor weitere 10 Aktien (für eine Gesamtinvestition von 400 $). Infolgedessen würde die Gesamtkostenbasis des Investors 900 US-Dollar für 20 Aktien oder durchschnittliche Kosten pro Aktie von 45 US-Dollar betragen.

Wenn der Preis später auf 60 USD pro Aktie steigt, hat der Anleger einen nicht realisierten Gewinn von 200 USD. Und wenn der Preis weiter steigen und 100 US-Dollar pro Aktie erreichen würde, würde der nicht realisierte Gewinn des Anlegers 1.000 US-Dollar betragen.

In Kombination mit einem langfristigen Anlagehorizont kann das Dollar-Cost-Averaging den Anlegern helfen, die Marktvolatilität zu überwinden und ihre finanziellen Ziele zu erreichen. Da die Dollar-Cost-Average auch dazu beitragen kann, die Auswirkungen von Market Timing zu reduzieren, kann es eine nützliche Strategie für Anleger sein, die nicht in der Lage sind, die Märkte aktiv zu überwachen.

Wann Dollar-Cost-Averaging verwendet werden sollte

Dollar-Cost-Average ist am effektivsten, wenn ein Investor über Monate oder Jahre langsam eine Position in einem oder mehreren Wertpapieren aufbaut. Wenn es auf diese Weise verwendet wird, kann die Dollar-Cost-Average potenzielle durch Angst verursachte Fehler wie Panikverkäufe verhindern und die Versuchung eliminieren, beim Kauf von Aktien einer Aktie alle auf einmal zu versuchen, den Markt zu timen.

Durch die Verwendung des Dollar-Kostendurchschnitts wissen Anleger, dass sie, egal was kurzfristig passiert, mehr Einheiten kaufen werden, wenn die Preise fallen, und weniger Einheiten, wenn die Preise steigen, was bedeutet, dass ihre durchschnittlichen Kosten pro Einheit im Laufe der Zeit sinken werden.

Natürlich gibt es Zeiten, in denen sich die Märkte eindeutig nach oben oder unten bewegen, und Anleger möchten möglicherweise einen Pauschalbetrag investieren, anstatt ihre Anlage im Laufe der Zeit auf mehrere kleinere Beträge aufzuteilen (oder umgekehrt).

Aber für die meisten Menschen, insbesondere für Anfänger, ist DCA-Investitionen eine bessere Strategie als Pauschalinvestitionen, da sichergestellt wird, dass mehr von einem Vermögenswert gekauft wird, wenn die Preise niedrig sind, und weniger, wenn die Preise hoch sind.

Abschließende Gedanken

Dollar-Cost-Averaging ist eine bewährte Anlagestrategie, die Anlegern helfen kann, die Höhen und Tiefen des Aktienmarktes zu überstehen. Durch den Kauf von Aktien im Laufe der Zeit minimieren Anleger das Risiko, indem sie ihre Investitionen verteilen, anstatt alles auf einmal zu tun.

Es gibt sowohl Vor- als auch Nachteile des Dollar-Cost-Averaging, aber wenn es richtig gemacht wird, kann es eine sehr effektive Art sein, sein Geld anzulegen. Wenn Sie daran interessiert sind, mehr über diese Anlagetechnik zu erfahren, sich aber nicht sicher sind, wie Sie den Dollar-Kostendurchschnitt zum Laufen bringen oder wie Sie selbst eine Dollar-Kostendurchschnittsberechnung durchführen können, sprechen Sie unbedingt mit einem Finanzberater.